1987年中英决定拆掉城寨，清拆前容许一群日本探索家以一星期时间描绘城寨地图，并允许成龙在九龙城寨内拍摄了电影《重案组》。寨城自1993年开始清拆，至1994年4月完成，原址改建“九龙城寨公园”。这是当年清拆时，在寨城老人指引下发掘出的旧墙基，以及“九龙寨城”、“南门”两块断碑。
寨城公园建得挺不错，有江南园林风格，同时保留了很多寨城独有的历史感。公园大门门垛上有“九龙寨城”和“南门”字样，大概用的是旧砖，看着还是很有感觉。公园除保留原有古迹外，还设有介绍城寨“三不管”时期生活的音画文字和实物展供人怀旧。
